โอเปกจะลดการผลิตลงแล้ว สหรัฐฯ จะตอบโต้อย่างไร?

กลุ่ม OPEC+ ลดการผลิตลงอย่างรวดเร็ว 2 ล้านบาร์เรลต่อวัน และราคาน้ำมันพุ่งขึ้นมากกว่า 2% ในช่วงเซสชั่น อย่างไรก็ตาม ในบริบทของอัตราเงินเฟ้อที่สูงและความขัดแย้งที่ทวีความรุนแรงขึ้นระหว่างรัสเซียและยูเครน จำเป็นต้องป้องกันการดำเนินการตามมาตรการใหม่หลายชุดในยุโรปและสหรัฐอเมริกาเพื่อปราบปรามราคาน้ำมัน

ไฮไลท์การประชุม OPEC+ รอบนี้

ในการประชุมระดับรัฐมนตรีของ OPEC+ เมื่อวันพุธ (5 ตุลาคม) สมาชิกบรรลุฉันทามติให้ลดการผลิตลง 2 ล้านบาร์เรลต่อวันตั้งแต่เดือนพฤศจิกายน 2022 นอกจากนี้ โอเปกประกาศว่าการประชุมคณะกรรมการติดตามรัฐมนตรีร่วม (JMMC) จะมีการปรับทุก ๆ สองเดือน และการประชุมระดับรัฐมนตรีจะถูกปรับเป็นทุก ๆ หกเดือน นั่นหมายความว่าการประชุม OPEC+ ครั้งต่อไปจะมีขึ้นในเดือนธันวาคม

เป็นที่น่าสังเกตว่า OPEC+ ที่ OPEC+ บรรลุได้ 2 ล้านบาร์เรลต่อวันนั้นใหญ่ที่สุดนับตั้งแต่เกิดโรคระบาด เนื่องจากการผลิตน้ำมันของ OPEC+ ในเดือนสิงหาคม ต่ำกว่าที่คาดไว้ 3.583 ล้านบาร์เรลต่อวัน จึงมีช่องว่างระหว่างอุปทานระหว่างประเทศสมาชิกซึ่งอาจหมายถึง มีการปรับระดับการผลิตเกณฑ์มาตรฐานที่จัดสรรให้กับแต่ละประเทศผู้ผลิตน้ำมัน อันที่จริง ซาอุดิอาระเบียเชื่อว่าขนาดการผลิตที่ลดลงจริงอยู่ที่ 1-1.1 ล้านบาร์เรลต่อวัน

หลังการเปิดเผยข้อมูล น้ำมันดิบสหรัฐพุ่งขึ้นสู่ระดับสูงสุดระหว่างวันที่ 88.41 ดอลลาร์สหรัฐฯ แตะที่ 90 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นการเพิ่มขึ้น 3 วันติดต่อกัน โดยเพิ่มขึ้นสะสม 11% ในสัปดาห์นี้ ซึ่งเป็นการเพิ่มขึ้นรายสัปดาห์ที่ใหญ่ที่สุดนับตั้งแต่ สัปดาห์ที่ 28 กุมภาพันธ์

Goldman Sachs ปรับเพิ่มประมาณการราคาน้ำมัน

ไม่ต้องสงสัยเลยว่าสาเหตุโดยตรงที่ทำให้ OPEC+ ลดกำลังการผลิตลงอย่างมากคือราคาน้ำมันระหว่างประเทศได้ลดลงอย่างรวดเร็วกว่า 30% ตั้งแต่กลางเดือนมิถุนายน ซึ่งสร้างความเสียหายโดยตรงต่อผลประโยชน์ของประเทศผู้ผลิตน้ำมันของ OPEC อุปสงค์น้ำมันทั่วโลกกำลังแสดงสัญญาณที่น่ากังวล เนื่องจากธนาคารกลางรายใหญ่ เช่น ธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) เร่งรัดการเงินให้ตึงตัว จากข้อมูลพบว่าอุปทานน้ำมันทั่วโลกกลายเป็นอุปทานส่วนเกินตั้งแต่เดือนพฤษภาคม และอุปทานน้ำมันเกินดุลในเดือนกันยายนอยู่ที่ 1.7 ล้านบาร์เรลต่อวัน ซึ่งเป็นเดือนที่สี่ติดต่อกันที่อุปทานส่วนเกินเกิน 1 ล้านบาร์เรลต่อวัน ภาวะตลาดน้ำมันทรุดโทรมเร็วกว่าที่กลุ่มโอเปกคาดไว้

อันที่จริง นอกจากความต้องการน้ำมันที่ลดลงแล้ว การขาดการลงทุนยังส่งผลกระทบต่อสมาชิกโอเปกอีกด้วย JPMorgan กล่าวว่าราคาน้ำมันดิบจะต้องไต่ระดับขึ้นสู่ระดับ "สูงขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ" ก่อนที่ผู้เจาะจะสามารถเพิ่มการใช้จ่ายอย่างมีนัยสำคัญเพื่อเพิ่มอุปทานได้

OPEC+ ต้องการให้ราคาน้ำมันอยู่ที่ 90 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล เนื่องจากสมาชิก OPEC จำนวนมากตั้งงบประมาณที่สมดุลไว้สำหรับปี 2023 ที่ 90 ดอลลาร์ รัฐมนตรีไนจีเรียกล่าว ตามข้อมูลที่เผยแพร่ก่อนหน้านี้โดยเฟดเซนต์หลุยส์ ราคาน้ำมันสำหรับสหรัฐอาหรับเอมิเรตส์เพื่อให้มีงบประมาณที่สมดุลในปี 2565 อยู่ที่ 76 ดอลลาร์สหรัฐ และซาอุดีอาระเบียอยู่ที่ 79 ดอลลาร์สหรัฐ

ไม่ว่าในกรณีใด จากการปรับลด 100,000 บาร์เรลต่อวัน (bpd) ที่ประกาศในการประชุม OPEC+ ในเดือนกันยายน ไปจนถึงการปรับลด 2 ล้านบาร์เรลต่อวันที่ประกาศในการประชุมเดือนตุลาคม สิ่งนี้เน้นย้ำถึงความมุ่งมั่นของ OPEC+ ในการรักษาเสถียรภาพราคาน้ำมัน Goldman Sachs มองว่าการลดกำลังการผลิตของกลุ่ม OPEC+ เป็นผลบวกอย่างมากต่อราคาน้ำมัน โดยเพิ่มการคาดการณ์ของ Brent ในไตรมาสที่สี่ขึ้นอีก 10 ดอลลาร์เป็น 110 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล นอกจากนี้ โกลด์แมน แซคส์ ยังกล่าวอีกว่าหากการลดการผลิตดำเนินต่อไปจนถึงวันที่ 23 ธันวาคมปีหน้า การย้ายดังกล่าวจะเทียบเท่ากับการทำให้ราคาน้ำมันเบรนท์ในปี 2566 สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ก่อนหน้านี้ที่ 107.5 ดอลลาร์สหรัฐฯ ที่ 107.5 ดอลลาร์/บาร์เรล และหากสินค้าคงเหลือหมด ราคาน้ำมัน อาจจะเพิ่มขึ้นไปสู่ระดับที่สูงขึ้น ซึ่งในกรณีนี้ การทำลายอุปสงค์จะต้องใช้เป็นทางเลือกสุดท้าย

免費開通賬戶> > 入金最高送 $88

การลดกำลังการผลิตของกลุ่ม OPEC+ อาจนำไปสู่การตอบโต้ของสหรัฐฯ

หลังจากการตัดสินใจของ OPEC+ ที่จะลดการผลิตลง 2 ล้านบาร์เรลต่อวันได้รับการประกาศ ทำเนียบขาวประกาศว่าการตัดสินใจของ OPEC+ ในการเป็นพันธมิตรกับรัสเซียนั้นไม่ถูกต้อง และแสดงความผิดหวังต่อ "การตัดสินใจระยะสั้น" ของ OPEC+

จากมุมมองของสหรัฐฯ การปรับลดกำลังการผลิตของ OPEC จะผลักดันราคาน้ำมันให้สูงขึ้น ซึ่งจะช่วยให้รัสเซียได้รับกองทุนสงครามมากขึ้น เพื่อรักษาภาวะทางตันระหว่างรัสเซียและยูเครนในปัจจุบัน และอาจส่งผลกระทบต่อแนวโน้มเงินเฟ้อของสหรัฐฯ นอกจากนี้ การลดกำลังการผลิตของกลุ่มโอเปกยังส่งผลกระทบต่อโอกาสที่ประธานาธิบดีโจเซฟ ไบเดนของสหรัฐฯ จะลดราคาน้ำมันเบนซินลงอีกสำหรับผู้ขับขี่ชาวอเมริกัน โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อการเลือกตั้งกลางเทอมของสหรัฐฯ ในวันที่ 8 พ.ย. ใกล้เข้ามา

มาตรการรับมือที่สหรัฐฯ มีแนวโน้มจะรับมือ

1. สหรัฐฯ อาจปล่อย Strategic Petroleum Reserve (SPR) เพิ่มเติม โดยทำเนียบขาวกล่าวเมื่อวันพุธ (5 ตุลาคม) ว่ากระทรวงพลังงานสหรัฐจะส่งมอบน้ำมันอีก 10 ล้านบาร์เรลจาก Strategic Petroleum Reserve ในเดือนหน้า . นี่เป็นส่วนหนึ่งของสหรัฐฯ ที่ประกาศเปิดตัว 1.8 ล้านล้านบาร์เรล (SPR) รายงาน EIA ที่เผยแพร่ในวันเดียวกันแสดงให้เห็นว่าสินค้าคงคลังสำรองทางยุทธศาสตร์ของสหรัฐฯ (SPR) ลดลง 6.194 ล้านบาร์เรลเป็น 416.4 ล้านบาร์เรลในสัปดาห์ที่ 30 กันยายน ลดลง 1.47% เนื่องจากสินค้าคงเหลือ SPR อยู่ที่ระดับต่ำสุดในรอบ 40 ปี จึงมีการเปิดตัววิธีการเติมน้ำมันเพิ่มเติม ดังนั้นจึงคาดว่าผลกระทบต่อราคาน้ำมันจะถูกจำกัด

2. สหรัฐอเมริกาวางแผนที่จะผ่อนปรนการคว่ำบาตรเวเนซุเอลา ในวันพุธ (5 ตุลาคม) ตามรายงานของ Wall Street Journal ฝ่ายบริหารของ Biden กำลังเตรียมที่จะผ่อนคลายการคว่ำบาตรเวเนซุเอลา ซึ่งอาจอนุญาตให้เชฟรอนเริ่มการสำรวจน้ำมันในเวเนซุเอลาอีกครั้ง ตลาดสหรัฐและยุโรปสามารถเปิดทางให้การส่งออกน้ำมันของเวเนซุเอลากลับมาเปิดทำการได้อีกครั้ง หากข้อตกลงนี้ผ่าน เชฟรอนและ US Petroleum Services จะได้รับอนุญาตให้กลับมาดำเนินการในเวเนซุเอลาได้ ซึ่งจะช่วยเพิ่มปริมาณน้ำมันทั่วโลก เป็นที่น่าสังเกตว่าอิหร่านได้แสดงความปรารถนาที่จะเข้าร่วม OPEC+ ซึ่งอาจหมายความว่าอนาคตของการเจรจานิวเคลียร์ของอิหร่านคาดว่าจะกลับมาเป็นจุดสนใจอีกครั้ง

3. "ไม่มีการผลิตหรือส่งออกน้ำมัน (NOPEC)" ในวันพุธ (5 ตุลาคม) ที่ปรึกษาความมั่นคงแห่งชาติของสหรัฐฯ Sullivan และผู้อำนวยการสภาเศรษฐกิจแห่งชาติของทำเนียบขาว Budis กล่าวในแถลงการณ์ว่าในมุมมองของวันนี้ (OPEC+) ฝ่ายบริหารของ Biden จะปรึกษาหารือกันด้วย กับสภาคองเกรสเกี่ยวกับเครื่องมือและอำนาจเพิ่มเติมเพื่อลดการควบคุมราคาพลังงานของโอเปก นักลงทุนคาดการณ์ว่าสหรัฐฯ อาจนำร่างกฎหมาย NOPEC กลับมาใช้ใหม่ หากร่างกฎหมายมีการลงนามในที่สุด สหรัฐอเมริกาจะสามารถฟ้องประเทศผู้ผลิตน้ำมันในข้อหาละเมิดกฎหมายผูกขาดได้

4. เร่งส่งเสริมเพดานราคาน้ำมันต่อต้านรัสเซีย อย่างที่ผู้เขียนว่า การขึ้นราคาน้ำมันเทียบกับรัสเซีย กระทบผลประโยชน์ที่แท้จริงของประเทศผู้ผลิตน้ำมัน รัสเซียกล่าวว่าเพดานราคาน้ำมันอาจทำให้รัสเซียต้องชะงักงันชั่วคราว ลดการผลิต เจ้าหน้าที่กระทรวงการคลังสหรัฐฯ กล่าวเมื่อวันอังคาร (4 ต.ค.) ว่าขณะนี้รัสเซียมีแผนคว่ำบาตร 3 ครั้งสูงสุด โดยคว่ำบาตรเมื่อวันที่ 5 ธันวาคม โดยมุ่งเป้าไปที่น้ำมันดิบของรัสเซีย ตามด้วยดีเซล และผลิตภัณฑ์มูลค่าต่ำ เช่น แนฟทา

免費開通賬戶> > 入金最高送 $88

นอกจากนี้ ตามแหล่งข่าวของตลาด ประเทศในสหภาพยุโรปใกล้บรรลุข้อตกลงเกี่ยวกับมาตรการคว่ำบาตรฉบับใหม่ที่จะจำกัดราคาน้ำมันจากทะเลของรัสเซีย อุปสรรคสำคัญที่เหลืออยู่ในตอนนี้คือการตกลงในรายละเอียดของการกำหนดราคาสูงสุดสำหรับการขายน้ำมันของรัสเซียไปยังประเทศที่สาม โดยที่สหภาพยุโรปต้องเผชิญกับการต่อต้านจากหลายประเทศในการเดินเรือ

เป็นที่คาดว่าสหรัฐอเมริกาและยุโรปจะเร่งและเพิ่มขีด จำกัด ราคาน้ำมันรัสเซีย แต่ผลกระทบต่อราคาน้ำมันยังคงต้องดู

免費開通賬戶> > 入金最高送 $88

เมื่อมองไปข้างหน้า หลังจากที่โอเปกลดการผลิต การที่ยุโรปและสหรัฐฯ ตอบโต้จะเป็นปัจจัยสำคัญในแนวโน้มตลาด ด้านเทคนิคแสดงให้เห็นว่าแนวโน้มระยะสั้นได้เข้าสู่แนวโน้มที่เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วจากการสิ้นสุดของจุดต่ำสุด ในปัจจุบัน ช่องแนวโน้มขาขึ้นมาตรฐานยังคงรักษาไว้ แนวรับล่าสุดได้ขยับขึ้นไปที่เส้น $86 และจะยังคงเป็นต่อไป รั้นเหนือระดับนี้ และเป้าหมายคือการไปถึงเครื่องหมาย $90 หากแนวต้านทะลุเหนือได้อย่างมีประสิทธิภาพก็สามารถยืนยันการเปิดการชุมนุมใหม่ได้ หากแนวต้านถูกบล็อก ความน่าจะเป็นของการดึงกลับลงและการอ่อนตัวลงจะสูง