ความเชื่อมั่นในความเสี่ยงลดลง ราคาน้ำมันร่วงต่ำกว่า 90 มาร์ค

ธนาคารแห่งประเทศอังกฤษกล่าวว่าการซื้อพันธบัตรเพื่อรักษาตลาดเป็นเพียงชั่วคราว และตลาดเชื่อว่าความพยายามในการช่วยเหลือยังไม่เพียงพอ ทำให้เงินปอนด์ร่วงลงมากกว่า 200 จุดและความเชื่อมั่นในความเสี่ยงลดลง ในเวลาเดียวกัน กองทุนการเงินนานาชาติ (IMF) ได้ปรับลดคาดการณ์การเติบโตของเศรษฐกิจโลกในปีหน้าลงอีกครั้ง ภาวะเศรษฐกิจถดถอยทำให้แนวโน้มอุปสงค์น้ำมันดิบไม่ชัดเจน เมื่อข้อมูลเงินเฟ้อของ CPI สหรัฐออกมาอย่างหนัก ตลาดน้ำมันดิบยังคงถูกครอบงำโดยอุปสงค์ที่ซบเซา น้ำมันดิบสหรัฐร่วงลงต่ำกว่าระดับ 90 ดอลลาร์

ธนาคารแห่งประเทศอังกฤษเข้ามาทำให้วุ่นวาย

เมื่อวันอังคารที่ผ่านมา ธนาคารแห่งประเทศอังกฤษได้เพิ่มการแทรกแซงอีกครั้ง โดยประกาศขยายขอบเขตการดำเนินการซื้อพันธบัตรให้รวมพันธบัตรรัฐบาลที่เชื่อมโยงกับดัชนี แต่กองทุนบำเหน็จบำนาญของสหราชอาณาจักรเชื่อว่าไม่เพียงพอ และธนาคารกลางอังกฤษควรขยายระยะเวลาการซื้อพันธบัตรหรือแนะนำนโยบายเพิ่มเติมเพื่อทำให้ตลาดตราสารหนี้มีเสถียรภาพ

จากนั้นนายเบลีย์ ผู้ว่าการธนาคารกลางอังกฤษก็ระงับความคาดหวังในการขยายเวลาการให้เงินช่วยเหลือ โดยกล่าวว่าเงินช่วยเหลือจากการซื้อพันธบัตรเป็นการเคลื่อนไหวชั่วคราวและกองทุนมีเวลาเพียงสามวัน ข้อสังเกตนี้ทำให้เปลี่ยนค่าเงินปอนด์เมื่อเทียบกับดอลลาร์จากการพุ่งขึ้นสูงกว่า 200 จุดในแต่ละวัน และความเชื่อมั่นในความเสี่ยงก็ลดลงอย่างรวดเร็ว ดัชนี Dollar กลับมาที่ 113

น้ำมันดิบสหรัฐยังคงอ่อนตัวหลังจากถูกสกัดกั้นจากระดับสูงสุดในช่วงต้นสัปดาห์ ในวันอังคาร (11 ต.ค.) น้ำมันดิบร่วงลง 2.44% สู่ระดับต่ำกว่า 88 ดอลลาร์ ซึ่งต่ำกว่าแนวต้านทางจิตวิทยาที่ 90 ดอลลาร์ หลังจากสรุปการลดกำลังการผลิต 2 ล้านบาร์เรลต่อวัน (bpd) ที่ประกาศโดย OPEC+ ได้ไม่นาน ตลาดน้ำมันดิบก็ถูกกดดันจากค่าเงินดอลลาร์ที่แข็งค่าและความต้องการหลักในการทำลายอุปสงค์

ไม่ต้องสงสัยเลยว่าอัตราเงินเฟ้อเป็นสาเหตุหลักที่ทำให้ตลาดขึ้นค่าเงินดอลลาร์อย่างมั่นคง ขณะนี้ ตลาดกำลังมุ่งเน้นไปที่ดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ของสหรัฐในเดือนกันยายนที่เผยแพร่เมื่อวันพุธ (12 ตุลาคม) และดัชนีราคาผู้บริโภคของสหรัฐในเดือนกันยายน 2019 ที่เผยแพร่เมื่อ วันพฤหัสบดี (13 ต.ค.) ดัชนีราคาผู้บริโภครายเดือน (CPI) สำหรับหลักฐานเพิ่มเติมของภาวะเงินเฟ้อที่ลดลง

คาดการณ์ได้ว่าความขัดแย้งระหว่างรัสเซีย-ยูเครนและอัตราเงินเฟ้อภายใต้วิกฤตพลังงานยุโรปอาจได้รับแรงหนุนจากปัจจัยต่างๆ มากขึ้น หากข้อมูลเศรษฐกิจระบุว่า Fed ยังไม่มีความคืบหน้าในการลดอัตราเงินเฟ้อให้กระชับนโยบายลดอัตราเงินเฟ้อต่อไป จะยังคงเป็นจุดสนใจหลักของ Fed. Task. Federal Reserve Mester กล่าวเมื่อวันอังคาร (11 ต.ค.) ว่าเขาเชื่อว่าความเสี่ยงด้านนโยบายที่ใหญ่ที่สุดคือการที่เฟดจะไม่ขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพียงพอ

อันที่จริง ค่าเงินดอลลาร์ที่แข็งค่าขึ้นก็เนื่องมาจากข้อเท็จจริงที่ว่ากองทุนแสวงหาความปลอดภัยเมื่อสภาพคล่องลดลง และวิกฤตการณ์ตลาดตราสารหนี้ในสหราชอาณาจักรได้ตอกย้ำคุณลักษณะนี้ของเงินดอลลาร์ แอนดรูว์ ไบลีย์ ผู้ว่าการธนาคารกลางอังกฤษ กล่าวย้ำในคำปราศรัยของเขาในช่วงเช้าของวันพุธ (12 ตุลาคม) เพื่อเสริมความแข็งแกร่งให้กับแผนการของธนาคารแห่งอังกฤษในการยุติการซื้อพันธบัตรชั่วคราวในการประกาศก่อนหน้านี้ เบลีย์กล่าวว่าการแทรกแซงเป็นไปชั่วคราวและจะไม่ขยายออกไป และข้อความที่ส่งถึงตลาดการเงิน กองทุนที่เกี่ยวข้อง และบริษัททั้งหมดคือมีเวลาเพียงสามวันในการเตรียมพร้อมสำหรับสถานการณ์ที่เลวร้ายที่สุด

免費開通賬戶> > 入金最高送 $88

IMF ปรับลดคาดการณ์การเติบโตทั่วโลกในปีหน้า

ในทางกลับกัน กองทุนการเงินนานาชาติ (IMF) ได้เผยแพร่ "รายงานแนวโน้มเศรษฐกิจโลก" ล่าสุดเมื่อวันอังคาร (11 ต.ค.) กองทุนการเงินนานาชาติรักษาการคาดการณ์การเติบโตทางเศรษฐกิจทั่วโลกที่ 3.2% ในปี 2565 แต่ลดการคาดการณ์การเติบโตในปี 2566 อีก 0.2 เปอร์เซ็นต์เป็น 2.7% และคาดการณ์ว่ามีโอกาส 25% ที่อัตราการเติบโตทางเศรษฐกิจทั่วโลกจะลดลงต่ำกว่า 2% ปีหน้า

Gourinchas หัวหน้านักเศรษฐศาสตร์ของกองทุนการเงินระหว่างประเทศกล่าวว่าอัตราการว่างงานของสหรัฐคาดว่าจะเพิ่มขึ้น 2% ในปี 2566 และ 2567 นอกจากนี้ยังกล่าวว่าอัตราการว่างงาน 5.5% จะเป็น "ตัวเลขที่ค่อนข้างดี" เพื่อแลกกับอัตราเงินเฟ้อที่กลับสู่เป้าหมาย 2% และคาดว่าความพยายามของธนาคารกลางในการต่อสู้กับเงินเฟ้อจะดำเนินต่อไปจนถึงปี 2567

นอกจากนี้ รายงานยังชี้ให้เห็นว่าความเสี่ยงด้านลบต่อแนวโน้มเศรษฐกิจ "มีขนาดใหญ่ผิดปกติ" และนโยบายการเงินอาจคำนวณผิดพลาดและไม่สอดคล้องกับจุดยืนที่ถูกต้องในการลดอัตราเงินเฟ้อ เส้นทางนโยบายในกลุ่มประเทศเศรษฐกิจที่ใหญ่ที่สุดในโลกมีแนวโน้มที่จะแยกตัวออกไป ส่งผลให้เงินดอลลาร์แข็งค่าขึ้นอีก อย่างไรก็ตาม ไอเอ็มเอฟยังคงคาดว่าราคาน้ำมันจะสูงขึ้น 41.4% ในปี 2565 โดยเฉลี่ยที่ 98.2 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ก่อนที่จะตกลงมาอยู่ที่ 76.3 ดอลลาร์ต่อบาร์เรลในปี 2568

ราคาน้ำมันเมินความตึงเครียดรัสเซีย-ยูเครน แนวโน้มตลาดเน้นที่ CPI

ความตึงเครียดที่เพิ่มขึ้นระหว่างยูเครนและรัสเซียไม่ได้ช่วยเรื่องราคาน้ำมันดิบเช่นกัน จากข้อมูลของ Bloomberg การโจมตีด้วยขีปนาวุธครั้งล่าสุดของรัสเซียใน Kyiv คือ "ความรุนแรงที่สุดนับตั้งแต่การบุกรุกเริ่มขึ้นเมื่อหลายวันก่อน" เหตุการณ์นี้เกิดขึ้นหลังจากประธานาธิบดีวลาดิมีร์ ปูติน แห่งรัสเซียกล่าวหายูเครนว่าได้ระเบิดสะพานเชื่อมสำคัญระหว่างไครเมียและรัสเซียในช่วงสุดสัปดาห์ที่ผ่านมา

ระดับอันตรายจากการก่อการร้ายบริเวณสะพานไครเมียเพิ่มขึ้นเป็นระดับ "เหลือง" (ระดับความสูง) จนถึงวันที่ 23 ตุลาคม ปูตินลงนามในคำสั่งประธานาธิบดีขยายเวลามาตรการคว่ำบาตรด้านอาหารจนถึงสิ้นปี 2023

ประธานาธิบดีโวโลดีมีร์ เซเลนสกี แห่งยูเครน กล่าวว่า กลุ่ม G7 ต้องตอบสนองต่อการทิ้งระเบิดโครงสร้างพื้นฐานด้านพลังงานของรัสเซีย และกำหนดราคาที่เข้มงวดสำหรับการส่งออกน้ำมันและก๊าซของรัสเซีย Zelensky ปฏิเสธการเจรจากับปูติน โดยกล่าวว่าอาจเป็นกับผู้นำรัสเซียคนอื่นหรือใน "รูปแบบที่ต่างออกไป"

ขณะรอรายงาน CPI ของสหรัฐในวันพฤหัสบดี ภูมิรัฐศาสตร์ยังคงเป็นปัจจัยที่ไม่แน่นอนที่ส่งผลกระทบต่อราคาน้ำมัน แต่การต่อสู้อันดุเดือดในระยะยาวระหว่างรัสเซียและยูเครนได้รับการย่อยล่วงหน้าโดยตลาด และผลกระทบส่วนเพิ่มค่อยๆ ลดลง CPI โดยรวมคาดว่าจะเพิ่มขึ้น 8.1% เมื่อเทียบเป็นรายปีในเดือนกันยายน ซึ่งสูงกว่ามูลค่าก่อนหน้านี้ที่ 8.3% และ CPI หลักคาดว่าจะเพิ่มขึ้นเป็น 6.5% จากมูลค่าก่อนหน้านี้ที่ 6.3% การเพิ่มขึ้นอย่างหลังเป็นสิ่งสุดท้ายที่เฟดต้องการเห็น ข้อมูลที่เพิ่มขึ้นอย่างไม่คาดคิดอาจทำให้ความผันผวนในตลาดการเงินรุนแรงขึ้นได้อย่างง่ายดาย ส่งผลให้ราคาน้ำมันดิบตกต่ำลงอีก

Outlook

免費開通賬戶> > 入金最高送 $88

มองไปข้างหน้าถึงแนวโน้มตลาด หากน้ำมันของสหรัฐตีโต้อีกครั้งและทรงตัวเหนือระดับ 90 ดอลลาร์ แนวโน้มตลาดยังคงคาดว่าจะดีดตัวขึ้นเพื่อท้าทายเครื่องหมาย 94.-97-100 ดอลลาร์ หากยังคงต่ำกว่าระดับ 90 ดอลลาร์ ราคาน้ำมันที่ลดลงจะยังคงดำเนินต่อไป และมุมมองระยะสั้นจะอยู่ที่ 86-84 ดอลลาร์ การลดลงระยะกลางไม่ได้ตัดการถอยกลับเพื่อทดสอบแนวรับของเครื่องหมาย 80 ดอลลาร์