ความสัมพันธ์ระหว่างน้ำมันดิบกับดอลลาร์แคนาดาคืออะไร? วิธีการลงทุนในดอลลาร์แคนาดา?

　　ราคาน้ำมันที่พุ่งสูงขึ้นเมื่อเร็วๆนี้ได้กลายเป็นสินค้าโภคภัณฑ์ที่แข็งแกร่งที่สุดและการให้ความสนใจก็สูงมากเช่นกันในฐานะที่เป็นทรัพยากรเชิงกลยุทธ์ที่สำคัญที่สุดในโลกน้ำมันดิบจึงเป็น"เลือด"ของอุตสาหกรรมสมัยใหม่ด้วยเศรษฐกิจของประเทศและการดำรงชีวิตของผู้คนไม่ต้องสงสัยเลยในขณะที่บางประเทศกำลังยั่วยุให้เกิดความขัดแย้งทางภูมิรัฐศาสตร์เพื่อควบคุมทรัพยากรน้ำมันดิบอำนาจการกำหนดราคาน้ำมันดิบยังเป็นจุดสนใจของการต่อสู้ทางการเมืองและเศรษฐกิจในหมู่มหาอำนาจใหญ่ด้วยราคาน้ำมันมีความสำคัญทางเศรษฐกิจอย่างมากต่อประเทศผู้ส่งออกน้ำมันดิบเช่นสมาชิกโอเปกรัสเซียแคนาดาเป็นต้นการส่งออกน้ำมันดิบที่ราคาสูงจะนำมาซึ่งรายได้จากอัตราแลกเปลี่ยนเป็นจำนวนมากซึ่งเป็นสิ่งสำคัญมากในการรักษาดุลการค้าและรักษาไว้การเติบโตทางเศรษฐกิจ.บทความนี้วิเคราะห์ความสัมพันธ์ระหว่างราคาน้ำมันดิบกับดอลลาร์แคนาดาเป็นหลักหนึ่งในG7และวิธีดำเนินการลงทุนแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศในสกุลเงินดอลลาร์แคนาดา

　　​​

　　ความสัมพันธ์ระหว่างน้ำมันดิบกับดอลลาร์แคนาดาคืออะไร?

　　​​

　　1.อันดับแรกมาดูสถานการณ์การค้าของแคนาดากันก่อน

　　​​

　　ดอลลาร์แคนาดาถือเป็น"สกุลเงินของสินค้าโภคภัณฑ์"เพราะประมาณครึ่งหนึ่งของการส่งออกของแคนาดามาจากการส่งออกสินค้าโภคภัณฑ์น้ำมันหนักก๊าซธรรมชาติถ่านหินเหล็กนิกเกิลอลูมิเนียมตะกั่วสังกะสีโลหะที่ไม่ใช่เหล็กโพแทสเซียมซิลิเกตกำมะถันฯลฯแต่เรามักได้ยินว่า"เงินดอลลาร์แคนาดาผันผวนไปในทิศทางเดียวกับน้ำมันดิบ"เกิดอะไรขึ้น?

　　​​

　　ในการส่งออกสินค้าของแคนาดาเชื้อเพลิงฟอสซิลรวมทั้งน้ำมันอยู่ในอันดับต้นๆของรายการซึ่งมีมูลค่ามากกว่า80พันล้านดอลลาร์หรือ20.1%ของการส่งออกทั้งหมดอย่างไรก็ตามการส่งออกไม่ใช่น้ำมันดิบโดยตรงซึ่งส่วนใหญ่เป็นทรายน้ำมันหนักที่ต้องกลั่นและแปรรูปน้ำมันดิบที่เรามักพูดถึงคือUSWestTexasLightCrudeOil(WTI)ในขณะที่เงินดอลลาร์แคนาดามีค่ามากกว่าเกี่ยวข้องอย่างใกล้ชิดกับน้ำมันที่คัดเลือกจากแคนาดาตะวันตก(WCS)ราคามีความสัมพันธ์กันอย่างมาก

　　​​

　　ตำแหน่งทางภูมิศาสตร์ที่ไม่ซ้ำกันของดอลลาร์แคนาดาทำให้การค้าทวิภาคีระหว่างแคนาดาและสหรัฐอเมริกาสูงกว่าระหว่างสองประเทศอื่นๆ

　　​​

　　มูลค่าการส่งออกรวมของแคนาดาไปยังสหรัฐอเมริกาสูงถึง167.746พันล้านดอลลาร์สหรัฐซึ่งคิดเป็น75.5%ของการส่งออกสินค้าทั้งหมดของแคนาดาโดยสินค้าส่งออก3ใน4รายการจะส่งออกไปยังสหรัฐอเมริกาดังนั้นอัตราแลกเปลี่ยนของเงินดอลลาร์แคนาดาจึงเป็นเกี่ยวข้องอย่างใกล้ชิดกับความแข็งแกร่งของเศรษฐกิจอเมริกัน

　　​​

　　2.ส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยสหรัฐฯ-แคนาดา

　　​​

　　มีหลายปัจจัยที่ส่งผลต่ออัตราแลกเปลี่ยนเงินตราสิ่งสำคัญที่สุดคืออัตราดอกเบี้ยโดยเฉพาะอย่างยิ่งอัตราดอกเบี้ยระยะสั้นเป็นตัวกำหนดความน่าดึงดูดใจ(ระยะสั้น)ของการค้าขายต่อผู้ค้าข้อมูลในอดีตแสดงให้เห็นว่าส่วนต่างระหว่างสหรัฐอเมริกาและแคนาดารวมถึงราคาน้ำมันมักจะส่งผลกระทบอย่างมากต่อทิศทางของUSD/CAD

　　​​

　　แผนภูมิด้านล่างเป็นแผนภูมิรายสัปดาห์ของคู่สกุลเงินUSD/CADตั้งแต่ปี2009ส่วนสีเขียวแสดงถึงความแตกต่างของอัตราดอกเบี้ย1ปีระหว่างสหรัฐอเมริกาและแคนาดา(ผลตอบแทนของทั้งสองสกุลเงินจะถูกแทนที่ด้วยผลตอบแทนของพันธบัตรรัฐบาลของทั้งสองประเทศ)

　　​​

　　ดังแสดงในรูปด้านบนตั้งแต่เดือนเมษายน2552ถึงต้นปี2556ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐเทียบกับดอลลาร์แคนาดายังคงอ่อนค่าลงอย่างต่อเนื่องในช่วงเวลานี้ผลต่างอัตราผลตอบแทน1ปีระหว่างสหรัฐอเมริกาและแคนาดาติดลบและลดลงอย่างต่อเนื่องดังนั้นจึงเข้าใจได้ไม่ยากเงินดอลลาร์สหรัฐฯไม่สวยเมื่อเทียบกับดอลลาร์แคนาดา

　　​​

　　แต่แล้วสิ่งนี้ก็เปลี่ยนไปโดยในปี2014ช่องว่างผลตอบแทนระหว่างสหรัฐฯกับแคนาดาเริ่มเพิ่มขึ้นจากประมาณ-1%(ระดับระหว่างเดือนสิงหาคม2010ถึงกันยายน2013)เป็นประมาณ-0.85%ช่องว่างอัตราผลตอบแทนที่เพิ่มขึ้นแสดงให้เห็นว่าเงินดอลลาร์สหรัฐเริ่มแข็งค่ากว่าดอลลาร์แคนาดาอย่างมีนัยสำคัญ

　　​​

　　ในเวลาเดียวกันราคาน้ำมันเริ่มลดลงในปี2557ซึ่งช่วยสนับสนุนให้ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯเพิ่มขึ้นเมื่อเทียบกับดอลลาร์แคนาดาดอลลาร์สหรัฐเริ่มปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในปี2558และเริ่มลดอัตราดอกเบี้ยจนถึงขณะนี้ส่วนต่างอัตราผลตอบแทนระหว่างดอลลาร์สหรัฐและดอลลาร์แคนาดาเริ่มลดลงจาก+0.85%ค่อยๆเข้าใกล้แกน0

　　​​

　　วิธีการแลกเปลี่ยนเงินดอลลาร์แคนาดาผ่านแนวโน้มของน้ำมันดิบ?

　　​​

　　เมื่อเปรียบเทียบแนวโน้มราคาน้ำมันดิบกับดอลลาร์แคนาดาอย่างสังหรณ์ใจ(2012-2017)จะเห็นได้ว่ามีความเชื่อมโยงกันสูงระหว่างแนวโน้มทั้งสองกล่าวคือมีระยะเวลาค่อนข้างนาน(2012-ปัจจุบัน).ความสัมพันธ์เชิงบวกสูงอย่างไรก็ตามในฐานะสินค้าโภคภัณฑ์ความผันผวนของน้ำมันดิบกล่าวคือช่วงของการเปลี่ยนแปลงราคานั้นมากกว่าอัตราแลกเปลี่ยนของดอลลาร์แคนาดาอย่างมาก

　　​​

　　(กราฟซ้อนทับรายวันของดอลลาร์แคนาดาและราคาน้ำมันดิบ)

　　​​

　　ดังนั้นจากมุมมองของวัฏจักรใหญ่แนวโน้มของดอลลาร์สหรัฐและดอลลาร์แคนาดายังคงมีความสัมพันธ์เชิงบวกเกือบตลอดเวลาโดยทั่วไปดอลลาร์แคนาดาจะเพิ่มขึ้นเมื่อน้ำมันดิบขึ้นแต่โดยทั่วไปดอลลาร์แคนาดาจะไม่เพิ่มขึ้นมากนักอย่างน้ำมันดิบอย่างไรก็ตามการเพิ่มขึ้นของน้ำมันดิบทำให้ค่าเงินดอลลาร์แคนาดามีแนวโน้มสูงขึ้นในรอบที่เล็กกว่าโดยเฉพาะในตลาดที่แกว่งไปมาบางครั้งมีการเบี่ยงเบนดังนั้นเมื่อราคาน้ำมันออกจากแนวโน้มทั่วไปแนวโน้มของเงินดอลลาร์แคนาดาก็ชัดเจนมากขึ้นในขณะนี้เราสามารถพิจารณาติดตามการดำเนินการของMeta

　　​​

　　สิ่งหนึ่งที่ควรทราบคือเราซื้อขายและซื้อและขายสกุลเงินในตลาดส่วนใหญ่ผ่านคู่สกุลเงินต่างประเทศคู่สกุลเงินของดอลลาร์แคนาดาคือ"ดอลลาร์สหรัฐต่อดอลลาร์แคนาดา(USDCAD)"และราคาตลาดล่าสุดของสหรัฐอเมริกาและแคนาดาคือ1ดอลลาร์สหรัฐ=1.2300ดอลลาร์แคนาดาหยวนซึ่งเป็นจุดสูงสุดล่าสุดของสหรัฐอเมริกาและแคนาดาคือ1.2600และลดลง300จุดสู่ราคาปัจจุบันซึ่งเทียบเท่ากับการแข็งค่าของดอลลาร์แคนาดา300จุด.หากเป็นค่าเงินดอลลาร์แคนาดารั้นก็จะเป็นค่าเงินดอลลาร์สหรัฐเทียบกับดอลลาร์แคนาดา

　　​​

　　ในทำนองเดียวกันหากน้ำมันดิบพุ่งขึ้นอย่างรวดเร็วดอลลาร์สหรัฐเมื่อเทียบกับดอลลาร์แคนาดาจะลดลงและหากน้ำมันดิบร่วงลงอย่างรวดเร็วดอลลาร์สหรัฐเมื่อเทียบกับดอลลาร์แคนาดาจะเพิ่มขึ้นน้ำมันดิบและดอลลาร์แคนาดามีแนวโน้มสหสัมพันธ์เชิงบวกแต่ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐเทียบกับอัตราแลกเปลี่ยนเงินดอลลาร์แคนาดามีความสัมพันธ์เชิงลบ